Blog - Ciências Contábeis

O curso de contabilidade promoveu em 18.11.09 uma palestra intitulada: “A TI como diferencial competitivo nas empresas” ministrada pelo professor Luiz Mauricio Martins, doutorando em Ciências e Tecnologia da Informação pela Universidade de Coimbra e Coordenador do Curso de Computação do UNIPE.

Ações como essa são muito importante porque o contador vai para um mercado que exige conhecimentos em tecnologias da informação. O nosso aluno deve absorver uma cultura de indissociabilidade da contabilidade com a informática.

A coordenação do curso, com o apoio do Curso de Computação, pretende desenvolver mais ações visando uma formação profissional adequada às necessidades de mercado, com a atualização de alguns planos de ensino e inclusão no calendário do semestre de atividades como mini-cursos, palestras ou oficinas com ferramentas de informática aplicáveis à contabilidade institucionalmente, as coordenações dos cursos de computação e contabilidade pretendem desenvolver ações conjuntas como, por exemplo, projeto de pesquisa unindo o Núcleo de Práticas Contábeis com a fábrica de software, integrando os alunos e docentes dos cursos.

A UNIPE se preocupa com a empregabilidade de nossos egressos e apóia iniciativas que contribuem para uma formação de qualidade.

Fonte: Coordenação do Curso de Ciências Contábeis

RESUMO

O modelo CAPM – Capital Asset Pricing Model (modelo de precificação de ativos) é atualmente bastante usado no mercado de capitais. Entretanto, tem recebido algumas críticas por demonstrar em sua teoria que apenas a covariância entre o retorno individual de um ativo e o retorno do mercado com a variância deste retorno de mercado é o elemento determinante do retorno de um ativo. Neste sentido, outros modelos têm surgido como uma opção ao CAPM, no qual um deles vem se destacando em trabalhos atuais, cujo nome é o APT – Arbitrage Pricing Theory (modelo de precificação por arbitragem). Assim, este trabalho teve por objetivo investigar a relação existente entre um conjunto de cinco variáveis contábeis (liquidez, endividamento total, variação do lucro, alavancagem e crescimento do ativo) e o risco do ativo com base na APT, no mercado de capitais, precisamente em três bancos (Banco do Brasil, Bradesco e Banco do Nordeste do Brasil) no período de 1999 a 2008. Quanto aos resultados da pesquisa foi constatado que em relação as variáveis estudadas não foi possível estabelecer a mesma correlação, em sua totalidade, com o que a teoria prediz. Dos dados encontrados os que mais se aproximaram da teoria quanto às relações existentes para explicar o risco, foram os apresentados pelo Banco Bradesco, em 04 variáveis. Já o Banco do Brasil e o Banco do Nordeste, apresentaram em apenas duas variáveis.

Palavras chave: CAPM; APT; Risco; Variáveis Contábeis.

Clic aqui para ter acesso ao artigo completo:

http://www.periodicos.uem.br/ojs/index.php/Enfoque/article/view/8080/4616

Fonte: Autores: Marcos Igor da Costa Santos - Professor da Faculdade Potiguar da Paraíba e Manuel Soares da Silva - Professor do Centro Universitário de João Pessoa - UNIPE